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平衡風險與收益 富國基金“天字號”新品即將結束募集

2020-12-10 09:50 | 來源:電鰻快報 | 作者:俠名 | [基金] 字號變大| 字號變小


多元化資產配置有利于降低組合波動,控制回撤,實現組合長期穩健增值。

        2020年即將收官,在經歷兩年權益投資大年后,對投資者而言,2021年做好資產配置、守住果實更為重要。偏債混合型基金兼顧權益、固定收益投資,可攻可守,可幫助投資者實現“一站式”資產配置。據悉,富國基金“天字號”新基富國天興回報混合(A類010515,C類010525)即將結束募集,該基金采用“大類資產配置先行”的投資理念,股票類資產投資比例上限為40%,并由業內元老級養老投資專家黃興擬任基金經理,將為普通投資者帶來機構級別的資產配置服務。

        眾所周知,多元化資產配置有利于降低組合波動,控制回撤,實現組合長期穩健增值。以Wind偏債混合型基金指數為例,截至2020年12月4日,偏債混合型基金指數過去3年漲幅為24.62%,高于同期上證指數3.83%的漲幅,期間最大回撤為-3.71%,而同期上證指數最大回撤達-32.52%。

        據了解,富國天興回報以穩健增值為目標,借鑒成熟的養老金投資策略,通過綜合各類資產的特性、調整大類資產配置,以提高組合防守和進攻的效率。具體來看,富國天興回報投資于權益類資產的比例不高于40%,主要通過自下而上精選優秀企業,分享企業內在價值的成長。同時,考慮到可轉債的可攻可守的特性,富國天興回報有不高于20%的比例主要配置債性轉債,看重安全性基礎上的彈性。新產品其余資產則主要配置波動較小、防守屬性強的純債資產,以夯實組合的安全性。

        作為富國基金年底重磅新基,富國天興回報將延續富國基金“天字號”系列“大咖坐鎮、旗艦精品”的風范。新產品由富國基金養老金投資部帶頭人黃興、養老金投資部權益投資副總監周寧共同擬任基金經理,分別負責基金固收和權益倉位的運作。其中,黃興是業內知名的年金和社保投資元老,自2005年管理年金計劃以來,黃興積累了15年養老金投資經驗。他擅長類屬資產配置,管理的各類產品均取得了較好的投資回報,幫助投資者穿越牛熊周期。由于出色的業績表現,2019年黃興獲得社保理事會頒發的“2018年度三年貢獻社保獎”。

        展望后市,富國基金表示,隨著經濟修復將逐漸展開,目前市場利率逐漸回復至政策的“合意”利率水平。權益市場方面,消費、醫藥和科技是“長牛集中營”,代表了未來的核心產業趨勢,孕育了很多投資機會。“外資+居民資金”仍是長期主要增量資金,在機構話語權提升的背景下,核心資產抱團或還能持續。債市方面,在前期大幅調整之后,債券市場風險有所釋放,特別是短端性價比較高。無論從股債比價還是中美利差來看,債券市場性價比都已明顯回升,這將限制債券收益率的上行空間。從目前的收益率水平來看,配置中短久期、中高等級的信用債,已經能獲得較為不錯的基本收益。

電鰻快報


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